Le fonds Pan-European Infrastructure III (« PEIF III ») est le troisième fonds de la série phare PEIF de DWS gérée par son activité d’investissement dans les infrastructures. Le fonds vise à tirer parti de l’expérience, de l’expertise et des bons résultats de l’équipe d’investissement, qui comprend 25 professionnels de l’investissement ayant des antécédents variés sur les plans culturels, sectoriels, ainsi qu’en matière d’investissement et de gestion d’actifs. L’équipe a mis au point un processus détaillé et complet d’investissement en actions dans des infrastructures exclusives, couvrant l’ensemble du cycle de vie de l’actif, de l’origination à la réalisation. Cela favorise une attention marquée à l’égard des investisseurs et permet à l’équipe d’investissement de maintenir son alignement clair sur ces derniers.
Le fonds vise à fournir aux investisseurs des retours sur investissement attrayants, composés de revenus annuels disponibles stables et d’une appréciation du capital en investissant dans un portefeuille diversifié d’actifs et d’entreprises dans le domaine des infrastructures, principalement en Europe.
Le fonds met l’accent sur les infrastructures matures en Europe. En ce qui concerne les secteurs, le fonds se concentre principalement sur les transports, l’électricité, les services collectifs et les infrastructures numériques. Il peut également investir dans des secteurs spécialisés, tels que les infrastructures sociales, les réseaux logistiques ou le crédit-bail d’équipements spécialisés.
DWS a une stratégie d’investissement caractéristique pour ses fonds de la série PEIF, qui reposent sur quatre piliers :
- Infrastructures : accent mis sur l’Europe. Le marché européen des infrastructures est le plus mature au monde et, grâce à la robustesse de l’économie et à la solidité du cadre juridique et réglementaire, il offre de nombreuses possibilités d’investissement.
- Marché des actifs de moyenne capitalisation : accent mis sur les opérations de ce segment. L’équipe d’investissement a une longue expérience en matière d’actifs de moyenne capitalisation dans le domaine des infrastructures et estime qu’elles offrent les possibilités les plus intéressantes tant en matière de profil risque-rendement que d’étendue et de diversité des possibilités.
- Origination : le fonds mettra l’accent sur les opérations exclusives ou les situations où l’expérience de l’équipe d’investissement, ses connaissances du secteur et son réseau de relations lui procurent un net avantage compétitif ou la possibilité de générer une rentabilité accrue pour le fonds.
- Gestion d’actifs à valeur ajoutée : des performances ciblées grâce à une gestion d’actifs à valeur ajoutée. L’historique de performance de DWS Infrastructure démontre que la gestion de portefeuille active est essentielle pour préserver et accroître la valeur d’un investissement et générer des rendements stables sur le long terme.
L’activité infrastructure de DWS fait partie intégrante de DWS Group, un gestionnaire d’actifs mondial ayant 880 milliards d’EUR d’actifs sous gestion (au troisième trimestre 2021). Son offre couvre les stratégies actives et passives classiques, ainsi que les stratégies alternatives et des solutions sur mesure. DWS a été l’un des premiers signataires des Principes des Nations unies pour l’investissement responsable en 2008. L’activité infrastructure s’engage également en faveur des critères ESG et participe activement aux initiatives du secteur sur la question des critères ESG, dont le Global Real Estate Sustainability Benchmark.